Napominje i kako odluke daju dosta fleksibilnost rukovodećim tijelima, Upravi i Nadzornom odboru koji će odlučiti kada je vrijeme za izdavanje zamjenjivih obveznica, kako je definirana samo gornja granica izdanja te kako je važno da se odluka može provesti do kraja ove godine.

U ovom drugom slučaju imalac zadržava tražbinu od društva iz zamjenjivih obveznica, a pored toga ima prvenstvo pri upisu dionica koje stječe uplatom iznosa za izdane dionice.

Glavna skupština Ine donijela je odluku da kompanija do kraja godine izda 1,5 mlrd kuna zamjenjivih obveznica koje će u cijelosti upisati Vlada i Mol.

Prema pozivu za skupštinu pravo prvenstva pri upisu moći će koristiti samo imatelji zamjenjivih obveznica koje su u cijelosti uplaćene, odnosno Mol i hrvatska Vlada.

Zbog toga se Ina (ZSE: INA-R-A) odlučila na izdavanje zamjenjivih obveznica, pa zato, dodaje Aldott, je iznimno važna odluka Skupštine da odluku o načinu izdavanja prepusti u ruke Nadzornog odbora i Uprave.

Bloomberg je krajem prošlog tjedna o toj temi napisao: Actavis namjerava skupiti 934 milijuna dolara prodajom novih dionica i izdavanjem zamjenjive obveznice kako bi financirao neprijateljsku ponudu za hrvatsku Plivu. Actavis je tražio od svojih ulagača i dioničara da odobre prodaju novih dionica vrijednih 270 milijuna dolara i izdavanje zamjenjivih obveznica u vrijednosti od 525 milijuna eura.

(5) Imatelji zamjenjivih obveznica, obveznica s pravom na dividendu, obveznica s pravom prvenstva pri stjecanju dionica, kao i druge osobe koje su imale takva prava ili pravo sudjelovanja u dobiti društva koje se dijeli, ako im u novim društvima nisu dana jednaka takva prava ili im niti jedno od novih društava takva prava ne da naknadno, imaju pravo na primjerenu naknadu u novcu za čiju isplatu odgovaraju kao solidarni dužnici sva društva koja su sudjelovala u podjeli.

(2) Upravi se može dati ovlaštenje za izdavanje zamjenjivih obveznica najviše za vrijeme od pet godina.

Uprava i predsjednik nadzornog odbora moraju odluku o izdavanju zamjenjivih obveznica i izjavu o njihovom izdavanju pohraniti u trgovačkom registru.

Društvo preuzimatelj mora imateljima zamjenjivih obveznica, obveznica s promjenjivom kamatom i potvrda o posebnim pravima na dividendu koje su izdala pripojena društva dati ona prava koja su im ta društva osiguravala.

1. lipnja - Institut IGH objavio javni poziv za upis zamjenjivih obveznica, u ukupnom iznosu od 115 milijuna kuna, u protuvrijednosti eura, s rokom dospijeća od pet godina.

Dapače, Duvnjak se oglušio na cijeli niz prijedloga za rješavanje financijskih problema u Sunčanom Hvaru, dok je glavni plan ORCO-a, na temelju kojeg bi potreban novac bio namaknut prodajom nove serije dionica ili zamjenjivih obveznica, odbijen još prošle godine.

Pretvaranje zamjenjivih obveznica u dionice jedan je od načina povećanja temeljnog kapitala društva (uvjetno povećanje).

Dioničari Ine danas na Glavnoj skupštini odlučuju o izdavanju zamjenjivih obveznica kompanije vrijednosti 1,5 milijardi kuna koje će imatelju, pod uvjetom da su u cijelosti uplaćene, dati pravo zamjene za redovite dionice društva.

Iako je prošlog tjedna donesena i odluka o izdavanju 195 milijuna kuna zamjenjivih obveznica, ne bi li se pokrili dugovi koji dolaze na naplatu, svjež novac mora se tražiti i na jesen jer, čak i da uspije prodaja obveznica, to neće biti dovoljno.

Odluka o izdavanju zamjenjivih obveznica bit će donesena na glavnoj skupštini društva 19. travnja, piše Business.hr

ZAGREB Na skupštini održanoj u utorak usvojena je nekolicina Molovih protuprijedloga, među kojima je najveću pozornost prouzročila ona o izdavanju zamjenjivih obveznica u vrijednosti od 1,5 milijardi kuna. Navedene obveznice moći će upisati samo država i MOL, a manjinski će dioničari biti isključeni.

Ako je odluka o uvjetnom kapitalu donesena radi toga da se dade pravo vjerovnicima društva iz zamjenjivih obveznica da ih zamijene za dionice, razlika između iznosa za koji su izdane obveznice i višeg ukupnog iznosa dionica koje im se daju u zamjenu za obveznice mora se pokriti iz ostalih rezervi, ako nije dogovoreno da ovlaštenici taj iznos sami doplate.

(4) Dioničari imaju prvenstveno pravo stjecanja zamjenjivih obveznica, obveznica s promjenjivom kamatom i posebnih prava sudjelovanja u dobiti društva.

1. ostvarivanja prava vjerovnika društva na zamjenu zamjenjivih obveznica u dionice i prava prvenstva pri upisu novih dionica društva,

Tada je dogovoreno i kako će Ina platiti svoje dugove državi, a Ina će dio sredstva prikupiti izdavanjem zamjenjivih obveznica, piše Novi list.

Datum dospjeća zamjenjivih obveznica bit će najviše tri godine, a te obveznice, pod uvjetom da su u cijelosti uplaćene, imatelju daju pravo na njihovu zamjenu za redovne dionice.

Naime, Glavna je skupština donijela i odluku o uvjetnom povećanju temeljnog kapitala prema kojoj bi rok za upis dionica u svrhu zamjene zamjenjivih obveznica počeo teći od dana upisa obveznica i trajao do dvadesetog dana prije njihova dospjeća.

Prihvaća se Izvješće Uprave o razlozima za djelomično isključenje prava prvenstva pri upisu zamjenjivih obveznica i isključenje prava prvenstva pri upisu novih dionica koje se izdaju radi zamjene zamjenjivih obveznica.

Na temelju čl. 308. Zakona o trgovačkim društvima, Glavna skupština donosi odluku o isključenju prava prvenstva pri upisu zamjenjivih obveznica.

Prijedlozima odlukama prema kojima mali dioničari Ine nemaju pravo upisa obveznica, usprotivio se predsjednik Sindikata Ine i naftnog gospodarstva i predstavnik dijela malih dioničara Božo Mikuš koji je zatražio da se zaštite prava malih dioničara i njima omogući upis zamjenjivih obveznica.

Njihovo izdavanje se razmatralo u kontekstu dogovora dvaju ključnih dioničara da podrže projekt izdavanja maksimalno 1,5 milijardi kuna zamjenjivih obveznica i u kojem bi Vlada i Mol sudjelovali svaki s po 750 milijuna kuna.

Između ostaloga Uprava i Nadzorni odbor Ine predlažu promjenu statuta društva kojom bi se omogućilo uvjetno povećanje temeljnog kapitala pretvaranjem zamjenjivih obveznica u dionice ili pravom prvenstva upisa novih dionica.

Odluku o uvjetnom povećanju temeljnog kapitala donosila bi Glavna skupština, a odluka bi se mogla donijeti isključivo zbog ostvarivanja prava vjerovnika na zamjenu zamjenjivih obveznica u dionice i prava prvenstva pri upisu novih dionica, priprema za pripajanje više društava, ostvarenja prava na dionice radnika i članova Uprave društva ili nekog povezanog društva te zbog davanja dionica vladajućeg društva dioničarima odnosno članovima ovisnog društva u skladu sa Zakonom o trgovačkim društvima.

Sve su odluke vezane uz zamjenjive obveznice prihvaćene kao protuprijedlozi Mola, jer u prvotnom pozivu za skupštinu u kojoj su bili i prijedlozi odluka nije bilo roka za izdanje obveznica do kraja godine, prethodne suglasnosti Nadzornog odbora od sedam članova, a skraćen je i rok dospjeća zamjenjivih obveznica s pet na tri godine.